MANGOS — 누가 제일 잘 나갈까

01핵심 개요

발표자는 "누가 잘 나갈까"는 투자 조언이 아니라 산업 흐름 이해용이라고 단서를 단다. AI에서 자유로울 수 있는 사람은 없으므로 테크 업계 종사자라면 이 구도를 알아야 한다는 취지.

02MANGOS라는 프레임 — M7에서 무엇이 바뀌었나

빅테크 묶음 용어는 FAANG(페이스북·애플·아마존·넷플릭스·구글) → M7(매그니피센트 세븐) → MANGOS로 진화했다. MANGOS는 AI 섹터 중요도를 기준으로 재편한 신조어로, 기존 묶음에 없던 엔트로픽·오픈AI·스페이스X를 새로 넣은 것이 특징이다. 반대로 애플·넷플릭스는 빠졌고, 아마존은 명단에서 제외됐다(발표자도 "말이 안 된다"고 인정 — 아마존은 모델·에이전트를 직접 만들지 않고 데이터센터 위주라 빠진 것으로 추정).

발표자는 "이 6개사가 확실한 핵심이냐에 100% 동의하지는 않지만 분석 대상으로 흥미롭다"며 프레임 자체를 절대시하지 않는다.

037대 평가 항목 — 무엇으로 채점했나

박종천 CAIO가 직접 설계한 채점표(모델·코딩에이전트·워크에이전트·데이터센터 흐름에서 도출):

04항목별 순위 (핵심 워크플로우·방법론)

세부 포인트:

• GPU·NPU: 엔비디아 압도적 1위 유지. 구글 TPU가 2위로 성능·판매 양호. TPU 핵심 과학자가 창업한 그로크(Groq)는 "끝났다"는 평가를 뒤집고 대규모 투자를 받았고, 엔비디아가 회사 통째가 아니라 핵심 경영진+기술 라이선스만 인수해 갔다.
• 모델: 벤치마크·페이블 기준 엔트로픽이 1위. 우수 인재가 엔트로픽으로 몰리고(문화·연구 방식), 시가총액도 오픈AI를 거의 역전. 오픈AI가 추격.
• 일반 AI: ChatGPT가 10억+ 사용자로 압도적 1위. 단, 파워포인트·보고서처럼 조금만 복잡해지면 에이전트(클로드)가 더 잘한다.
• 코딩·워크 에이전트: MS 코파일럿이 영업력·기본 탑재로 매출·사용자 1위. 커서는 스페이스X(xAI)가 인수해 단숨에 2위 확보. 개발자 만족도는 클로드 코드가 최고지만 매출·사용자 기준 순위는 다르다. 세 항목 중 코딩은 1~3위 격차가 작다.

05워크 에이전트 = 생태계 연동 전쟁

워크 에이전트의 승부처는 문서·스프레드시트·슬라이드·공유드라이브·AI 다섯 요소의 연동이다. 회사 데이터가 자연스럽게 모이는 구조를 갖췄는지가 관건.

• 마이크로소프트: 워드·엑셀·PPT·원드라이브·아웃룩+팀스가 강하게 연동 → 현재 우위.
• 구글: 닥스·시트·슬라이드·드라이브·크롬·G메일·미트를 다 갖췄지만 아직 시너지가 약함.
• 엔트로픽·오픈AI: 자체 오피스 도구는 없지만 클로드 코워/코덱스를 엑셀 등에 API로 붙여 잘 돌아간다(연동력으로 승부).

업무의 10%만 "목적·데이터가 명확"해 바로 자동화되고, 나머지 90%는 모호하다 → 도구 연동으로 데이터가 저절로 모이게 한 뒤 AI가 그 흐름에 "빨대를 꽂는" 접근이 필요.

06명단 밖 다크호스 — 아마존·테슬라·애플

• 아마존(초대 선수인데 금메달 2개): 일반 데이터센터 1위 + AI 데이터센터 사실상 공동 1위. 트레이니움으로 칩도 직접 제조. 그럼에도 MANGOS에서 빠진 건 "모델·에이전트를 직접 안 만들어서"로 추정.
• 테슬라/스페이스X: 전 세계에 깔린 수백만 대 테슬라의 놀고 있는 AI4 칩을 셀룰러로 묶어 분산 데이터센터로 쓰는 구상. AI5·AI6로 100만 원대 가정용 AI 칩 시장을 겨냥 → 집집마다 테슬라가 자비스가 되는 시나리오. 단, 스페이스X·테슬라는 "AI 회사냐 우주·전기차 회사냐" 정체성이 걸쳐 있어 투자 시 주의.
• 애플(명단 밖): 시리 AI 발표(평가 우수). 자체 모델 실패 후 재미나이를 애플 실리콘·애플 데이터센터에 포팅해 탑재하되, 구글이 데이터를 못 보게 철저히 감시·격리("대사관" 비유). 온디바이스+애플 데이터센터+애플 관리형 재미나이 3단 구조. 맥미니 품절의 이유는 통합 메모리 설계 — 엔비디아 RTX가 VRAM 12GB에 그칠 때 애플은 64GB 메모리 전체를 VRAM처럼 써 큰 로컬 모델을 돌린다. "24시간 집에서 일하는 AI 보조자"의 최유력 후보.

07투자 유의점·현황 및 전망

• 연속 적중의 함정: "70% 확률로 잘 맞혀도 3번 연속이면 ~20%, 5번이면 ~1%대"로 급락 → 단타로 여러 번 맞히기는 불가능. 상장(엔트로픽·오픈AI·스페이스X)은 초기 요동이 크니 관망하고, "1등 제품이 1년 뒤에도 1등일까"라는 질문에 답이 설 때만 접근.
• 마이크로소프트: AI 데이터센터 지출은 크지만 매출이 꼬박꼬박 나오는 안정형(어닝 쇼크 없음) → 1년 뒤에도 데이터센터 1등 유지 전망. 아마존과 공동 1등 구도.
• 엔비디아: GPU 1위 유지 + 온디바이스·개인용 AI(오픈클로 등 개인 기기 LLM) 푸시. 다만 스파크 PC는 고가라 대중은 애플·테슬라 칩으로 향할 여지.
• 다음 전장 = 데이터·업무플로우: 23~25년 모델 전쟁 → 26년 코딩·워크 에이전트 → 27~28년 AI 데이터센터 → 그 뒤 데이터·업무플로우 확보 경쟁. 이미 고객·데이터를 가진 곳(스노우플레이크·데이터브릭스, MS M365, AWS 락인)이 절대 유리 — "데이터를 옮기느니 그 옆에 AI를 꽂는다".
• 기업 AX의 4단계: ① 도구 제공 → ② 회사가 비용 부담 → ③ 교육 → ④ 관리·측정(피터 드러커: "측정할 수 없으면 관리할 수 없다"). 약 석 달의 지속 푸시가 필요하며, 직원에겐 "회사 돈으로 성장해 업계에서 오래 버틴다"는 개인 이득으로 설득해야 성공. 한국은 갈 길은 멀지만 상대적으로 잘 따라가고 있어 기회가 남아 있다.

08용어 사전

09핵심 구간

• MANGOS 프레임·7대 평가 항목 설계
• 항목별 순위·금메달 집계
• 투자 유의(70% 확률·상장 관망)
• 테슬라 분산 데이터센터·온디바이스 AI
• 애플 시리 AI·재미나이 감시 격리 구조
• 맥미니 통합 메모리 우위
• 데이터·업무플로우 다음 전장
• 기업 AX 4단계·관리의 중요성